原油期货走势牛市时选择高行权价的合约程度价差计谋，也称日历价差计谋，由远月合约和肖似行权价钱、肖似数目的近月合约构成。与笔直价差计谋名字的由来形似，“程度”一词是因为该计谋所采取的合约其他因素都是肖似的，只要到期月份是从近到远程度延打开；假如把各个月份的T型报价图并列，肖似行权价、到期月份分别的合约正在期权T型报价图上展示出程度分列。

　　投资者买入的期权和卖出的期权行权价肖似但到期日分别，也即是内正在价格肖似但年光价格分别。正在内正在价格肖似的条款下，远月合约的权柄金较着要高于近月合约的权柄金，期权的年光价格是期权的赢余限期的非线性函数，近月合约的年光价格衰减较速，远月合约的年光价格衰减较慢。

　　正在近月合约到期时，两份期权合约的权柄金之差将大于期初时的权柄金之差，从而得益。依据买入期权合约的到期遐迩，日历价差计谋可能分为正向日历价差和反向日历价差计谋。

　　一是对标的另日走势有切实的判定，采取适合的行权价钱是赢余的环节，法则上，市集安定时采取平值相近的合约，牛市时采取高行权价的合约，熊市时采取低行权价的合约。

　　三是跟着到期日的逐步邻近，期权的年光价格衰减速率越来越速，期权买方审慎采取邻近到期的期权合约。

　　四是该计谋的赢余点正在于标的资产价钱好手权价钱相近震荡，取得年光损耗的长处，可是正在标的资产价钱产生明显震荡时则会产生亏本；同时，该计谋的收益有限，最实用于标的资产价钱安定上涨的境况。