本例锁定的最大亏损就是100点-期货实时价格也曾有个投资者如许问我：他说，假设而今指数3000点，下月合约3100点，我买和期货合约同值的现货，同时卖出合约，到下月交割点数3050，我的收益。 而今指数3000 ，下月合约3100，我卖和期货合约同值的现货，同时买合约，到下月交割3050点，我的收益 。他之因此会这么算厉重依照便是只须现货和期货合约由差价，就有无危急套利，由于交割月期现都一个价，其他本钱怠忽不计。

　　看似极度完备的回复，可是笔者念说，正在观念上是根本上是对的，可是不行说齐备的“无危急”。由于你不或许齐备依照沪深300指数样本设备。假如你设备的正好正在沪深300样本股中走得较弱也依旧或许产生耗费的。但假如齐备依照样本股设备。外面上便是你说的那样。一口合约简略对应100万元股票。

　　开始，期货行动套期保值的东西，对危急有必然的对冲效用，可是，并不虞味着会有无危急套利的绝对机缘。套期保值正在性质上是锁定本钱(或者说是耗费预期)，本例锁定的最大耗费便是100点。

　　1)而今指数3000点，下月合约3100点，买进和期货合约同值的现货，同时卖出合约，到下月交割点数x点(x0)，则收益=现货赢余+股指期货赢余=(x-3000)+(3100-x)=100点.这种景况下，卖出合约本质是对期初3000点指数会显示下跌的预期的一种套期保值.

　　2)而今指数3000 ，下月合约3100，卖出和期货合约同值的现货，同时买合约，到下月交割x点(x0)，则收益=(3000-x)+(x-3100)=-100点。这种景况下，买进合约本质是对期初3000点指数会显示上升的预期的一种套期保值.

　　外面上的就正如谁人投资者所说的，可是正在本质上还要思索贸易手续费，墟市进攻本钱等用度，因此对待股指期货套利来说也是存正在有必然的危急的。

　　以上便是相闭股指期货无危急套利谋划方式的先容，如需分析更众，请体贴期指套利栏目。行动投资者无论您选取哪一种投资方法，无论胜负都需求重默的面临，主动去乐观的对于生存，如许您的生存才会变得更好。赢家产业网，是您研习股票常识的地方，是您全数研习江恩外面常识的地方，也是您走向告成的起始。赢家江恩证券明白编制无需大批明白图外，智能目标可简略、直观、切实的做出生意依照。